La solution de chlorure ferrique est un liquide brun avec une densité relative de 1,42. Il est facilement miscible à l'eau et sa solution aqueuse est acide, présentant des effets oxydants et corrosifs sur les métaux. Lorsqu'il est dilué dans l'eau, le chlorure ferrique s'hydrolyse pour former un précipité d'hydroxyde ferrique, qui possède un pouvoir coagulant extrêmement puissant.
Il peut être utilisé comme purificateur d'eau pour l'eau potable et comme précipitant pour le traitement des eaux usées ; comme agent oxydant et mordant dans l'industrie des teintures ; comme catalyseur et agent oxydant en synthèse organique; et également comme agent de gravure dans les industries de gravure de circuits imprimés radio et d'acier inoxydable.
